 |
NOTER |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Rammebetingelser VPS ble i 2003 omdannet til allmennaksjeselskap i henhold til regler for omdanning etter Verdipapirregisterloven av 05.07.2002 nr. 64, §12-2 og etter forskrift gitt av Finansdepartementet 20. desember 2002. Etter lovens §3-1 er det krav om konsesjon for å registrere finansielle instrumenter. Konsesjon for VPS ASA ble innvilget av Finansdepartementet 29. januar 2003. Konsesjonsinnehavere er underlagt Kredittilsynets tilsyn. VPS Holding ASA eier 100% av aksjene i VPS ASA og Manamind AS. VPS ASA foretar registrering av finansielle instrumenter og tilbyr tjenester knyttet til registreringen. Manamind AS distribuerer informasjonstjenester knyttet til verdipapirhandel. Regnskapsprinsipper Årsregnskapet er satt opp i samsvar med regnskapsloven og god regnskapsskikk. VPS ASA og Manamind AS er 100% eiet datterselskap av VPS Holding ASA. Aksjene i begge selskapene er vurdert etter kostprismetoden. Tall fra Manamind AS er tatt inn i konsernregnskapet fra 01.10.2004. VPS følger Norsk RegnskapsStandard for Pensjonskostnader. Standarden anbefaler at estimatavvik ikke regnskapsføres, og at avviket holdes utenfor balansen. Videre anbefaler standarden å fordele estimatavviket over gjenværende opptjeningstid, alternativt å benytte korridorprinsippet, dvs at deler av avviket holdes utenfor balansen. VPS benytter korridorprinsippet ved beregning av pensjonskostnader og pensjonsforpliktelser. VPS følger foreløpig Norsk RegnskapsStandard for kontantstrømoppstilling, indirekte modell. VPS følger foreløpig Norsk RegnskapsStandard for resultatskatt. Skatter kostnadsføres når de påløper, dvs. at skattekostnaden er knyttet til det regnskapsmessige resultat før skatt. Skattekostnaden består av betalbar skatt (skatt på årets skattepliktige inntekt) og endring i utsatt skatt/utsatt skattefordel. Avskrivninger av varige driftsmidler er basert på anleggsmidlenes antatte levetid og er beregnet lineært. Direkte og faste kostnader knyttet til utviklingsoppgaver aktiveres. Dette gjelder både egne og eksterne utviklingsressurser, så vel som innkjøp av ferdigutviklet software. Utviklingskostnadene aktiveres fra det tidspunkt beslutning om igangsettelse foreligger. Kostnader til forprosjektering, markedsbearbeiding og opplæring aktiveres ikke. Avskrivningene beregnes lineært og avskrivningstiden settes normalt til 3 år, men kan variere fra 2 til 5 år. Avskrivningstidspunktet starter når prosjektet er ferdig, eller når klart definerte delsystemer settes i drift. Alle beløp i noteoppstillinger er i hele tusen kroner, dersom ikke annet er oppgitt. Overgang til IFRS VPS har besluttet å gå over til IFRS (International Financial Reporting Standards) fra 1. kvartal 2005. VPS har gjennomført beregninger på overgangseffekter ved implementeringen. Regnskapsføring av pensjoner vil gi effekt ved omarbeidelse av balansen pr. 01.01.2004. Denne effekten er beregnet til ca 30 mill. i økt pensjonsforpliktelse. Denne effekten skyldes ikke bokførte estimatavvik under NRS, samt økt forpliktelse som følge av noe lavere diskonteringsrente. Økningen av pensjonsforpliktelse vil føres direkte mot egenkapitalen 01.01.2004. Avskrivningsprinsipper for systemutvikling vil tilpasses forventet bruksperiode, som medfører noe lengre avskrivningsperiode enn tidligere benyttet. Dette vil gi effekt for beregnede avskrivninger for 2004 ved omarbeidelse til IFRS. Resultateffekt ved prinsippendring for pensjoner vil medføre en noe høyere pensjonskostnad i 2004 enn rapportert etter NRS. Den samlede resultateffekt for 2004 ved omarbeidelse til IFRS vil være minimal.
Det er gitt lån til ansatte med til sammen 0,8 mill. kroner. Det beregnes rente etter normalrentesats. Det er ikke gitt lån til daglig leder, ledende ansatte eller medlemmer av styret. TIL TOPPEN
VPS Holding ASA og VPS ASA har samme styre og administrerende direktør. Ytelser er betalt av VPS ASA, mens kostnaden er fordelt forholdsmessig mellom selskapene. Honorar til revisor er eksklusive mva. Kostnadsført honorar fra revisor i 2004 for bistand utover ordinær revisjon er knyttet til spørsmål vedrørende skatter, avgifter og rapportering, samt bistand i forbindelse med særskilte vurderinger. I tillegg har konsernet mottatt regnskapsmessig bistand fra revisjonsselskapets konsulentavdeling. Betalt premie til kollektiv pensjonsordning for administrerende direktør på 1 mill. kroner i 2004 er ikke inkludert i oppstillingen ovenfor. Administrerende direktør har 6 måneders oppsigelsestid og rett til 6 måneders etterlønn. I særskilte tilfeller utvides rett til etterlønn i ytterligere 12 måneder. Avtalt pensjonsalder for administrerende direktør er 63 år. Arbeidsforholdet kan forlenges utover fylte 63 år dersom begge parter ønsker det. Konsernet har i 2004 innført en avtale om variabel lønn som kan gis som bonus etter en vurdering av selskapets samlede resultater. Ordningen omfatter samtlige ansatte og gis i henhold til fastsatte regler. I konsernet er det ikke inngått avtaler med styremedlemmer om overskuddsdeling, tildeling av opsjoner eller lignende. TIL TOPPEN
Tilgang / avgang siste 5 år for datautstyr, driftsløsøre og byggtekniske installasjoner
Datautstyr avskrives over 3 - 5 år, tilpasset beregnet levetid. Inventar og annet utstyr avskrives over 5 år. Byggtekniske installasjoner skal senest være ferdig avskrevet når leiekontraktenes primærperiode utløper i henholdsvis 2008 og 2013. Det foretas lineære avskrivninger. TIL TOPPEN
Fra og med 1999 har selskapet balanseført egen systemutvikling. Prosjektene som aktiveres har klart definerte fremtidige inntektsstrømmer. Systemutvikling har en avskrivningstid på 2 til 5 år. Gjennomsnittlig avskrivningstid er 3 år. Aktivert systemutvikling innbefatter egen utvikling og/eller tilpassing av merkantile systemer, systemer tilknyttet infrastruktur og administrative systemer. Prosjekter knyttet til egenutviklede systemer med kostpris under 1 mill. kroner kostnadsføres.
TIL TOPPEN
Goodwill er avskrevet lineært over 5 år. Avskrivninger er beregnet fra 1.10.04. TIL TOPPEN NOTE 7 - Leieavtaler Konsernet har leiekontrakter tilknyttet leie av lokaler i Oslo. Leie for 2004, inklusive fellesomkostninger, var til sammen 12,8 mill. kroner. Den vesentligste del av leien vedrører en leiekontrakt på 10 år som utløper 01.05.2013. Det foreligger leieavtaler vedr. produksjonsutstyr. Leieavtalene er på 5 år og gjelder fra 01.09.2000. Utgiftsført leie i 2004 utgjorde 1,0 mill. kroner. TIL TOPPEN NOTE 8 – Andre forpliktelser VPS er varslet om et mulig krav på 1,2 mill. kroner fra en leverandør. Kravet er bestridt og er ikke innarbeidet i regnskapet.
TIL TOPPEN NOTE 10 – Kundefordringer Kundefordringer utgjorde pr. 31.12.2004 netto kr. 25.135.601,-. Fordringene besto vesentlig av desember måneds fakturering. TIL TOPPEN
TIL TOPPEN
Aksjer i datterselskapet er i selskapsregnskapet til VPS Holding ASA innarbeidet etter kostprismetoden. TIL TOPPEN NOTE 13 – Likvider Selskapets bundne kapital er 4,3 mill. kroner og utgjør skattetrekksmidler. Overskuddslikviditet forvaltes ut i fra lavest mulig risiko. Selskapet har valgt å plassere ledig likviditet i rentebærende papirer fordelt på obligasjons- og pengemarkedsfond med lav risikoprofil. Ved utgangen av 2004 utgjør plasseringen 100 mill. kroner. Midlene er klassifisert som likvidbeholdning i balansen. TIL TOPPEN NOTE 14 - Erstatningsansvar Etter Verdipapirregisterloven av 5. juli 2002 er VPS ASA ansvarlig for tap som følge av feil som er oppstått i tilknytning til registreringsvirksomheten. Ansvaret etter loven gjelder bare direkte tap og er begrenset til 500 mill. kroner pr. skadetilfelle. For tap som skyldes forhold som ikke har oppstått i tilknytning til registreringsvirksomheten har VPS et vanlig skyldansvar som ikke er begrenset. Det er forutsatt i loven at tap skal søkes dekket gjennom forsikringer eller andre garantier. Etter den nye loven vil kontoførerne ikke lenger ha et solidaransvar. På denne bakgrunn har VPS ASA forhøyet formueskadeforsikringen til 1 mrd. kroner pr. år, med en egenandel på 2 mill. kroner pr. skadetilfelle. Det er ikke fremmet erstatningskrav i 2004, og selskapet er heller ikke kjent med andre hendelser som kan medføre erstatningsansvar. TIL TOPPEN NOTE 15 – Pensjonsforpliktelser Konsernet har kollektiv pensjonsforsikring som omfatter alle ansatte i VPS ASA. Pensjonsgrunnlaget tilsvarer ordinær lønn. Pensjonsalder for de ansatte er 67 år, mens den for administrerende direktør er 63 år. Alle forpliktelser inngår i aktuarberegningen. Beregning av pensjonskostnader og -forpliktelser er foretatt av aktuar og forutsetningene for beregningene er uendret fra forrige regnskapsår.
De aktuarmessige beregningene viser netto pensjonsmidler på 3,8 mill. kroner som er ført som eiendel under finansielle anleggsmidler i balansen. Beregningene viser samtidig 16,4 mill. kroner i akkumulerte, ikke resultatførte forpliktelser som følge av estimatavvik og endringer. Tilsvarende beløp var på 23 mill. kroner i 2003, og endringen skyldes hovedsakelig at verdien av pensjonsmidler var 8,5 mill. kroner for lavt estimert i 2003.
TIL TOPPEN
TIL TOPPEN
TIL TOPPEN
TIL TOPPEN
TIL TOPPEN |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||